האם להשקיע בשוק המקומי או לגוון לשווקים עולמיים?
קרנות מחקות על מדדים ישראליים מציעות חשיפה מטבעית לשקל וללא חשיפה למט"ח, בעוד קרנות גלובליות מספקות פיזור רחב על פני אלפי חברות בעולם. ההשוואה הזו בוחנת את ההשפעה של שער החליפין, ההבדלים במיסוי, רמת הפיזור הסקטוריאלי והדרך לשלב בין השניים.
שורה תחתונה
בחירת ETF תלויה במבנה המוצר, לא רק בשוק הבסיס. למשקיע לטווח ארוך, ETF גלובלית צוברת (UCITS Acc) כמו VWRA או SWDA מציעה יעילות מיסויית ופיזור מקסימלי. שלבו עם ETF ישראלית (20-30%) לצמצום סיכון מטבע.
תעודת סל גלובלית
יתרונות
חסרונות
תעודת סל ישראלית
יתרונות
חסרונות
מבנה מוצר (UCITS מול ישראלי)
גלובלי (UCITS) – רגולציה אירופית מחמירה, צוברת דיבידנדים אוטומטית. ישראלי – פיקוח רנ"ע, מבנה מוכר
תעודת סל גלובלית
תעודת סל ישראלית
יעילות מיסויית
ETF ישראלי: 25% מס פשוט. גלובלי: סיכון כפל מס על דיבידנדים, דיווח נוסף, אך ETF צוברת (Acc) עוקפת חלק מהבעיה
תעודת סל גלובלית
תעודת סל ישראלית
מדד עקיבה (MSCI World מול S&P 500 מול ת"א)
MSCI World כולל 1,500+ חברות מ-23 מדינות. S&P 500 רק ארה"ב. ת"א 125 – שוק מקומי קטן. רוחב גלובלי מנצח
תעודת סל גלובלית
תעודת סל ישראלית
צוברת (Acc) מול מחלקת (Dist)
תעודות UCITS מציעות גרסאות Accumulating שמשקיעות מחדש דיבידנדים ודוחות מס. ישראליות בדרך כלל Distributing
תעודת סל גלובלית
תעודת סל ישראלית
עלויות כוללות (TER + המרה + מסחר)
ישראלי: עמלות מסחר נמוכות, ללא המרת מט"ח. גלובלי: TER נמוך מאוד (0.07%-0.22%) אך יש עמלות המרה
תעודת סל גלובלית
תעודת סל ישראלית
בחירת ETF תלויה במבנה המוצר, לא רק בשוק הבסיס. למשקיע לטווח ארוך, ETF גלובלית צוברת (UCITS Acc) כמו VWRA או SWDA מציעה יעילות מיסויית ופיזור מקסימלי. שלבו עם ETF ישראלית (20-30%) לצמצום סיכון מטבע.
משקיע מתחיל
תעודת סל גלובלית
MSCI World ETF אחד מספק פיזור אמיתי בעלות נמוכה.
משקיע ותיק
תעודת סל גלובלית
שילוב: 70% גלובל + 30% ת"א – מיטב שני העולמות.
פחות מ-5 שנים להשקעה
תעודת סל ישראלית
לטווח קצר, ללא סיכון מטבע – ישראלי בטוח יותר.
מייסד
השקעתי שנים בהייטק ובשוק ההון. ניהלתי בעצמי את הפנסיה, הביטוחים וההשקעות שלי, של המשפחה ושל החברים, ובמקביל אני מוביל קהילת משקיעים פעילה כבר שנים. כל ערך במידע-הון מתורגם ישירות מהחוק והרגולציה לעברית קריאה, כדי שהמסמך הבא שיגיע אליך בדואר יהיה מובן. גם בעשר וחצי בלילה.
תחומי מומחיותשתפו: