ניהול קרן השתלמות בשלב הפרישה

פנסיה וחיסכוןניהול קרן השתלמות בשלב הפרישה

פרשתם ויש לכם קרן השתלמות מהעבודה? מדריך לניהול הקרן בפרישה: למה הפטור ממס רווחי הון הוא הנכס האמיתי, איזה מסלול מתאים, ניוד בלי משיכה ומתי כן כדאי למשוך.

מה עדיף לעשות עם קרן השתלמות אחרי פרישה, למשוך או להשאיר? ברוב המקרים עדיף להשאיר. ברגע שאתם מושכים את הקרן לחשבון העובר ושב, אתם מוותרים לצמיתות על מעטה הפטור ממס רווחי הון³, ולא תוכלו לפתוח קרן חדשה עם אותו ותק. קרן השתלמות נזילה היא למעשה תיק השקעות פטור ממס שממשיך לעבוד עבורכם גם אחרי שהפסקתם לעבוד¹.

מה קורה לקרן השתלמות אחרי הפרישה?

אחרי הפרישה הקרן ממשיכה להתקיים בדיוק כפי שהייתה, רק שבדרך כלל מפסיקים להפקיד אליה כי אין עוד מעסיק שמפריש. אם הקרן כבר עברה את תנאי הוותק, היא נזילה: אתם יכולים למשוך את כל הצבירה, קרן ורווחים, בפטור מלא ממס רווחי הון¹. קרן הופכת נזילה אחרי 6 שנות ותק מההפקדה הראשונה, ועבור בני 60 ומעלה כבר אחרי 3 שנות ותק¹. כמעט כל פורש עומד בתנאי הזה.

העובדה שהקרן נזילה לא אומרת שחייבים למשוך אותה. נזילות פירושה שמותר למשוך, לא שכדאי. כל עוד הכסף נשאר בקרן, הרווחים ממשיכים להצטבר בתוך מעטה הפטור ממס¹, בלי שתשלמו מס רווחי הון על הצמיחה. זה היתרון המרכזי שמייחד את קרן השתלמות מכל מכשיר חיסכון אחר זמין לפורש.

למה הפטור ממס רווחי הון הוא הנכס האמיתי?

הפטור ממס רווחי הון הוא הנכס האמיתי כי הוא חוסך לכם 25% מכל רווח עתידי. בחשבון השקעות רגיל אתם משלמים מס רווחי הון בשיעור 25% על הרווח הריאלי כשאתם מוכרים³. בקרן השתלמות אותו רווח בדיוק פטור לחלוטין¹. ככל שהאופק ארוך יותר והרווח גדל, הערך של הפטור הזה הולך וגדל.

ככל שמשאירים את הכסף בקרן זמן רב יותר, ערך הפטור הולך וגדל, כי הרווח שעליו נחסך המס גדל בעצמו. הגרף הבא ממחיש כמה מס רווחי הון ניתן לחסוך על אותה צבירה התחלתית לפי אורך התקופה שבה משאירים את הכסף בקרן.

איזה מסלול השקעה מתאים לקרן השתלמות בפרישה?

מסלול ההשקעה המתאים תלוי במתי תזדקקו לכסף, לא בגיל שלכם. הכלל הוותיק של "ככל שמתבגרים, עוברים לסולידי" לא תמיד נכון לקרן השתלמות בפרישה, כי הקרן היא לרוב הכסף שיידרש אחרון. אם אינכם צריכים את הקרן למחיה השוטפת, חלק ממנה יכול להישאר חשוף יותר למניות לאופק ארוך. כל גוף מנהל מציע כמה מסלולים, ואתם רשאים לפצל את הצבירה ביניהם².

מתי כן הגיוני למשוך את הקרן בפרישה?

משיכה הגיונית רק כשיש צורך אמיתי וגדול שעלות הוויתור עליו גבוהה מהוויתור על הצמיחה הפטורה. בפרישה זה קורה בעיקר כשהקרן נדרשת למחיה שוטפת או למחיקת חוב יקר. כשמדובר בכסף ש"סתם יושב", רוב הסיכויים שעדיף להשאיר אותו בקרן ולתת לו לצמוח פטור.

אפשר לנייד את הקרן לחברה אחרת בלי למשוך?

כן. ניוד קרן השתלמות מגוף מנהל אחד לאחר אינו אירוע מס ואינו פוגע בפטור: הצבירה עוברת במלואה, ומעטה הפטור ממס רווחי הון נשמר². זה כלי חשוב לפורש, כי הוא מאפשר לעבור לגוף עם דמי ניהול נמוכים יותר מבלי לאבד את ההטבה. דמי הניהול בקרן השתלמות מוגבלים בתקרה רגולטורית, ובתוך התקרה הזו יש שונות גדולה בין הגופים⁴.

מושגי מפתח

שאלות נפוצות

פורש עם קרן השתלמות נזילה כמעט תמיד מרוויח יותר אם הוא משאיר את הכסף בקרן ולא מושך אותו לחשבון רגיל. הקרן היא מכשיר החיסכון היחיד בישראל שבו כל הרווח פטור ממס רווחי הון של 25%³, והפטור נשמר כל עוד הכסף בקרן¹. ניוד לגוף עם דמי ניהול נמוכים אינו פוגע בפטור², בעוד שמשיכה לחשבון פרטי מבטלת אותו לצמיתות. משכו רק לצורך אמיתי כמו מחיה שוטפת, מחיקת חוב יקר או מצב חירום.